| Titel | 1 |
| Geleitwort | 7 |
| Vorwort | 9 |
| Inhaltsübersicht | 11 |
| Inhaltsverzeichnis | 13 |
| Abkürzungsverzeichnis | 15 |
| Symbolverzeichnis | 19 |
| Abbildungsverzeichnis | 25 |
| Tabellenverzeichnis | 31 |
| 1 Einleitung | 33 |
| 2 Erfolgspotenziale und Risiken illiquider Assets in Banken | 39 |
| 2.1 Liquiditätsrisiken | 39 |
| 2.1.1 Zahlungsunfähigkeitsrisiko | 39 |
| 2.1.2 Liquiditätsfristentransformationsrisiko | 45 |
| 2.1.3 Interaktionsbeziehungen des Marktliquiditätsrisikos | 54 |
| 2.2 Ertragspotenziale des assetspezifischen Marktliquiditätsrisikos | 63 |
| 2.2.1 Quantifizierung der assetspezifischen Marktliquidität | 63 |
| 2.2.2 Liquiditätsadjustierte Bewertung von Vermögensgegenständen | 73 |
| 2.2.3 Liquiditätsprämien | 83 |
| 3 Liquiditätsrisiken im bankinternen Steuerungskalkül | 91 |
| 3.1 Regulatorischer Kontext | 91 |
| 3.1.1 Quantitative Liquiditätsanforderungen | 91 |
| 3.1.2 Qualitative Anforderungen an das Management von Liquiditätsrisiken | 96 |
| 3.2 Quantifizierung bankbezogener Liquiditätsrisiken | 101 |
| 3.2.1 Quantifizierung des Zahlungsunfähigkeitsrisikos | 101 |
| 3.2.1.1 Grundkonzeption | 101 |
| 3.2.1.2 Liquidity at Risk | 104 |
| 3.2.2 Quantifizierung des Liquiditätsfristentransformationsrisikos | 112 |
| 3.3 Liquiditätsverrechnungspreissysteme | 119 |
| 3.3.1 Verrechnung von Liquiditätskosten und -nutzen | 119 |
| 3.3.1.1 Grundkonzeption | 119 |
| 3.3.1.2 Ausgestaltungsmöglichkeiten | 133 |
| 3.3.2 Verrechnung von Liquiditätsrisikokosten | 146 |
| 4 Bankspezifische Liquiditätsprämien | 153 |
| 4.1 Notwendigkeit der Integration bankspezifischer Liquiditätsprämien | 153 |
| 4.2 Timing- und Rebalancing-Aspekte | 161 |
| 4.2.1 Timing-Aspekte | 161 |
| 4.2.2 Rebalancing-Aspekte | 165 |
| 4.3 Zugriff im Liquiditätsengpass | 173 |
| 4.3.1 Integration in das Liquiditätstransferpreissystem | 173 |
| 4.3.1.1 System zur kalkulatorischen Erfassung zusätzlicher Liquiditätsdeckungsmassen | 173 |
| 4.3.1.2 Zusammenhang zwischen Gutschrift und Liquiditätsprämie | 183 |
| 4.3.2 Modellierung der Gutschrift | 187 |
| 4.3.2.1 Grundmodell | 187 |
| 4.3.2.2 Mehrperiodenmodell | 202 |
| 4.3.3 Ermittlung der Eingangsparameter | 209 |
| 4.3.3.1 Engpasswahrscheinlichkeit | 209 |
| 4.3.3.2 Liquiditätsengpasshöhe | 213 |
| 4.3.3.3 Liquidationswert | 219 |
| 4.3.3.4 Liquidationsvolumen | 240 |
| 4.3.4 Integration in die Einzelgeschäftskalkulation | 248 |
| 5 Steuerungsimpulse der bankspezifischen Liquiditätsprämie | 263 |
| Anhang A: Berechnung der Forward-Barwerte | 275 |
| Literaturverzeichnis | 277 |
| Stichwortverzeichnis | 295 |
